Cointime

Download App
iOS & Android

ミーム市場におけるもう 1 つの収益戦略、受動的な LP になることで収益を増加

Validated Media

8か月前にLPコストについての記事を書きましたが、その時はあまり注目されませんでしたが、昨日その投稿の閲覧数が3倍になったので、この記事では最新の事例を使ってこの方法を再検証します。

前提: この方法がより効果的に機能するためには、できるだけ早くミームコインを導入し、特定のミームコインが中長期的に一定の利点を有し、取引量が大きいことを認識する必要があります。この記事の例では BUCK トークンを使用します。

前回の投稿で述べたように、範囲の下限をトークンの現在の価格よりわずかに低く (通常は約 25% 低く)、範囲の上限を相対的に高くする v3 範囲を設定する必要があります (次の例)この記事では約 100 BUCK/SOL または約 US$2.5/BUCK を選択します)。この設定により、LP に入金する必要がある SOL の量が最小限に抑えられ、価格が上昇するにつれて、DCA (定期固定投資) により徐々にミームコインから SOL に移行できるようになります。

永久損失 (IL) について話しましょう: @AbishekFi の声明はここに言い換えられています:

「IL はツールであり、損失ではありません...LP のリターンの測定が注目を集めていますが、それは LP としてのあなたの好みによって決まります。資産 A が欲しいですか、それとも資産 B が欲しいですか? それとも自分のポジションの価値をもっと高めたいですか?高い?

これが起こる唯一の方法は、トークン ペアの一方または両方の資産の価値が上昇し、永久的な損失が発生することです。ただし、保有しても構わない 2 つの資産を LP する場合は、同時に手数料を生成するオンチェーン DCA を作成するだけです。 」

@shawmakesmagic が述べたように、これはトークン開発者にとって、特に継続的にコストがかかる AI エージェントにとって非常に価値のあるツールになる可能性があります。トークン ペアに v3 全体の流動性を提供することで、開発者はトークンの評価に参加しながら、手数料を使用して収益化/手数料の支払いを行うことができます。 (範囲の設定に応じて) 長期にわたって値を直接調整します。

この方法が有効であることを証明するために、著者が初期準備金、継続的一時損失、発生費用、投資収益率に分割した BUCK の簡単な例を見てみましょう。

昨日、BUCK/SOL LP が作成され、17 SOL と 892,000 BUCK が提供されました。その理由は、Gamestop 運動の広範な魅力、急速なトークンローテーション、非常に高いボラティリティと取引量にあります。

上限 100 BUCK/SOL (約 2.50 ドル) から下限 8,500 BUCK/SOL (0.029 ドル) までの範囲を設定します。これは市場価格の約 6,900 BUCK/SOL よりも約 20% 低く、BUCK であれば確実に短期的には、トークンペアが範囲外になることはありません。

これは、SOL で約 4,000 ドル、BUCK で約 30,000 ドルの合計価値を表します (後で一時的な損失の計算に関連します)。

10 時間後に LP を抽出すると、次の結果が得られました。

  • 29.3 SOL および 156,000 BUCK (手数料)
  • 25.1 SOL および 841,456 BUCK (LP)

34,000 ドルのデポジットに対して 10 時間で 12,500 ドルの手数料は、1 日あたりの手数料の約 88% に相当します。これはまったく信じられない数字であり、複利なしでも APY は 32,120% です。

この場合の一時的な損失は、約 50,000 BUCK トークンの損失であり、別の 8 SOL に置き換えられましたが、一時的な損失の観点からは重要ではありません。

より明確に説明すると、次のようになります。

この場合の一時的な損失は、約 50,000 BUCK トークンの損失であり、別の 8 SOL に置き換えられましたが、一時的な損失の観点からは重要ではありません。

より明確に説明すると、次のようになります。

  • デポジット (合計) = 17 SOL および 892,000 BUCK
  • 出金(合計) = 54.4 SOL および 997,000 BUCK
  • LP の合計利益 = 37.4 SOL および 105,000 BUCK

プールによって発生する一時的な損失は、取引量によって発生する手数料によって大幅に相殺されることは明らかです。これは、非常に高い取引量と価格をほぼ一致させるトークンペアで最適化されています。

さらにすごいのは、さらに最適化できることです。

  • 流動性の向上と取引量の増加により、LP 手数料ティアを 1% から 2% に調整します
  • 初期レンジの上限を厳しくして流動性をさらに集中させ、価格が上昇した場合には時間の経過とともにレンジをリバランスします。
  • トークンが上昇した後の下落を避けたい場合(往復取引なし)、LPを引き出し、現在の最低価格の20%に再び達するように範囲の下限をリバランスすることで、DCA SOLをポケットに入れることができます。

取引のボラティリティに対する需要が非常に高く、価格に対する感度が非常に低いミーム市場では、パッシブな LP としての地位を確立することは、利益を最大化するための優れた戦略です。特に、保有時間が長く、取引量が多いトークンペアの場合、SOL と meme のどちらを保有すべきか迷っているユーザーを考慮しています。

コメント

全てのコメント

Recommended for you

  • 米国のスポットビットコインETFは昨日、3億4,890万ドルの純流出を記録した。

    ファーサイド・インベスターズが監視しているデータによると、米国のスポットビットコインETFは昨日、3億4,890万ドルの純流出を記録した。

  • ペルシャ湾には空の超大型タンカーがわずか9隻しか残っておらず、中東の石油貯蔵能力は限界に近づいている。

    船舶追跡データによると、ペルシャ湾地域で貯蔵可能な中東の主要産油国からの石油タンカーの数は急速に減少しており、空の超大型原油タンカー(VLCC)はわずか9隻しか残っていない。これらのタンカーが満載になると、陸上の貯蔵タンクもすぐに満杯になり、さらなる油田の閉鎖につながる。VLCC1隻は約200万バレルの原油を運ぶことができ、これはサウジアラビアの総生産量のわずか5時間分程度に相当する。イランはすでにホルムズ海峡で複数の船舶をドローンとミサイルで攻撃し、脅迫を実行している。サウジアラビアとUAEは、ホルムズ海峡を迂回してパイプラインで原油を迂回させることができる地域の産油国のうちの2か国である。両国とも地域外のターミナルからの輸出を増やしているが、どちらもこの水路の容量を完全に回避できていない。

  • イスラエル軍:イランへの攻撃で6,500発以上の弾薬が投下された。

    イスラエル軍は、開戦以来、イスラエル空軍がイランへの攻撃で6,500発以上の弾薬を投下したと主張している。イスラエル国防軍(IDF)は、自軍の戦闘機が合計2,500回の戦闘任務を遂行し、150波にわたる単独攻撃を開始したと発表した。軍は、戦争が新たな段階に入ったことを受け、テヘラン国内のイラン政権の標的に対する攻撃を強化し、ミサイルや発射装置の製造施設を含むイラン全土の兵器製造施設への攻撃を強化していると述べた。軍当局は、IDFは今後数週間、イラン国内での作戦を継続する計画であり、必要であれば作戦期間を延長すると述べた。

  • BTCが68,000ドルを下回る

    市場データによると、BTCは68,000ドルを下回り、現在67,797.17ドルで取引されています。これは過去24時間で4.35%の下落です。市場は大きなボラティリティを経験していますので、リスク管理にご注意ください。

  • 米国株は大幅に下落して始まり、S&P500は1.22%下落した。

    米国株式市場は下落して始まり、ダウ工業株30種平均は1.28%、S&P500は1.22%、ナスダック総合指数は1.45%それぞれ下落した。主要ハイテク株は総じて下落し、ASML(ASML.O)は5%以上、TSMC(TSM.N)は3%近く下落した。Amazon(AMZN.O)、Nvidia(NVDA.O)、AMD(AMD.O)はいずれも約2%下落した。

  • WTI原油は日中12.00%急騰し、現在1バレル88.42ドルで取引されている。

    WTI原油は日中12.00%急騰し、現在1バレル88.42ドルで取引されている。

  • 暗号通貨の時価総額は合計2.44兆ドルで、過去24時間で4.50%減少した。

    現在の暗号通貨の時価総額は2兆4,400億ドルで、過去24時間で1,150億6,300万ドル(4.50%)減少しました。ビットコインは時価総額の56.33%、イーサリアムは10.05%を占めています。

  • トランプ米大統領「無条件降伏以外、イランとの合意はない」

    トランプ米大統領:「イランとの合意は無条件降伏以外にはあり得ない!その後、偉大で受け入れられる指導者が選出されるだろう。」

  • 米国の労働市場の「偽りの安定化」により、連邦準備制度理事会は雇用リスクの再評価を迫られる可能性がある。

    アナリストのマーク・ニケット氏は、この報告書は労働市場が本当に安定しているかどうか疑問を投げかけるものだと述べた。景気後退期を除けば、雇用状況は過去数十年で最悪の年となった。年初には雇用が急増し、失業保険申請件数は低水準にとどまったものの、企業は以前から発表していた人員削減を実施し始めている可能性がある。さらに、最近の生産性向上は、人工知能(AI)への投資によって一部の企業がよりスリムな人員で事業を運営できるようになったことを示唆している。このデータは、連邦準備制度理事会(FRB)が金利安定の持続期間を評価する際に、労働市場に再び焦点を当てるよう促す可能性がある。これまで、政策当局はインフレに重点を置いてきた。米イスラエル間のイラク戦争が物価上昇圧力への投資家の懸念を引き起こす以前から、その傾向は強かった。

  • トレーダーは連邦準備制度理事会が2026年に少なくとも1回は金利を引き下げると予想している。

    トレーダーたちは、連邦準備制度理事会が2026年に少なくとも1回は金利を引き下げるだろうという見方を強めている。